資本圈 | 海航拟76億元售10個國内項目 復星旅文IPO市值191億港元

海航拟76億元出售10個國内項目 未來會陸續轉讓資産

12月7日媒體報道，由海航物流集團有限公司副總裁鄭宏帶隊，海航物流集團在北京集中推介了10項優質資産，包括寫字樓、酒店、商業地産、在建工程、非上市公司股權等領域，項目總報價約76億元。

參與推介的有海航物流集團旗下公司或部門，包括供銷大集、海航物流資産管理部等單位的相關負責人參加。

據悉，此次推介的10個項目分别為，北京海漁廣場、三亞喜來登酒店、長春賽德購物中心、新生支付有限公司100%股權、湖南天玺大酒店有限公司90%股權、儋州新天地酒店、貴州海航懷酒酒業有限公司60%股權、保亭迎賓館1期、保亭迎賓館2期、海南保亭融興村鎮銀行3.33%股權。

其中，北京海漁廣場報價26.5億元，是這批項目中報價最高的項目。負責上述項目的海航人士介紹道，該項目存在抵押，但項目不涉及凍結和任何司法訴訟的情況。

有市場人士表示，此次推介的項目總體還不錯，不排除接手或聯合其他公司一起來做。

鄭宏也介紹道，接下來會将旗下的資産陸續推出來，進行挂牌轉讓。

復星旅文最終發售價15.6港元/股 市值191億港元

12月7日午間，復星國際有限公司公告宣布，復星旅文發售股份的最終發售價為每股復星旅文發售股份15.60港元（不包括經紀傭金、證監會交易徵費及香港聯交所交易費）。

觀點地産新媒體了解，倘全球發售按最終發售價每股復星旅文發售股份15.60港元進行，則復星旅文于緊随全球發售完成後的市值将約為190.81億港元（假設超額配股權未獲行使）。

緊随全球發售完成後，本公司将持有約81.76%的復星旅文股份（假設超額配股權未獲行使）及約79.67%的復星旅文股份（假設超額配股權獲悉數行使）。

根據國際包銷協議，國際包銷商已同意在其中所載的若幹條件規限下按最終發售價每股復星旅文發售股份15.60港元（不包括經紀傭金、證監會交易徵費及香港聯交所交易費）認購或促使認購人認購根據國際發售提呈發售的復星旅文發售股份。

此外，根據國際包銷協議，復星旅文已向國際包銷商授出超額配股權，據此，復星旅文可能被要求按最終發售價發行最多合共32,130,000股復星旅文發售股份（不超過全球發售初步可供認購復星旅文發售股份的15%），以（其中包括）補足國際發售的超額分配（如有）。

復星國際稱，預計復星旅文将于2018年12月14日在香港聯交所主闆上市。復星旅文復星旅文股份将以每手200股復星旅文股份買賣，股份代号為1992。

正荣地産40億住房租賃專項私募公司債獲上交所通過

近日，正荣地産控股股份有限公司發行的2018年非公開發行住房租賃專項公司債券項目狀态更新為通過。此次債券品種為私募，拟發行金額為40億元，承銷商/管理人為中山證券有限責任公司。

據觀點地産新媒體了解，正荣地産的天風-正荣地控購房尾款二期資産支持專項計劃于10月24日獲上交所通過，債券品種為資産支持證券-ABS，拟發行金額10.84億元，承銷商/管理人為天風證券股份有限公司。

其中優先級份額發行金額為人民币10.29億元，兩年期，發行利率7.2%；次級份額發行金額為人民币5500萬元，兩年期，無固定利率。

萬城控股赴港IPO 半年銷售2.6億土儲210萬平米

12月6日，萬城控股有限公司IPO通過了港交所聆訊。資料顯示，萬城控股為專注于住宅物業連同商鋪、俱樂部會、幼稚園等配套設施開發的物業發展商，于2003年成立，從廣東省惠州市起步，此後業務範圍拓展到天津及河南省駐馬店。

觀點地産新媒體查閱獲悉，萬城控股目前一共擁有17個發展項目，土地使用面積約89.68萬平方米，土地儲備建築面積約210.33萬平方米，其中包括4個竣工項目，8個在建項目以及5個未動工項目。

2018年10月至2019年12月底，萬城控股可售面積約37.8萬平方米，包括已竣工的10.8萬平方米和将竣工的27萬平方米。合計貨值約15.32億元，包括包括已竣工的5.57億元和将竣工的9.75億元。其中已竣工的項目有萬城國際一至三期、萬城名座一期、陽光新苑一期及二期、萬城聚豪一期及二期等。

萬城控股招股書顯示，萬城控股2015年的物業銷售收入為5314萬元、2016年為8.91億元、2017年為9.69億元，今年上半年為2.6億元。

2015年至2017年，萬城控股分别實現收入5848萬元、8.94億元、9.73億元；此外，2015年公司虧損660萬，2016年及2017年公司實現盈利，分别為1.31億及7678萬。2018年上半年，萬城控股實現收入2.63億元，同比增長406%，盈利為3962萬。

2015年至2017年，萬城控股的毛利率分别約為26.7%、25.3%、21.1%。2018年上半年，它的毛利率上升為46.8%，同比增長37.24%。萬城控股表示，公司毛利率的變動，主要受到于相關期間交付的産品組合以及土地成本和發展成本變化的影響。

截至2018年6月末，萬城控股的現金及現金等價物為4.75億元。

在負債方面，2015年萬城控股的資本負債比率為112.6%，資産負債率為97%。2016年萬城控股因償還了所有的銀行貸款，未出現資本負債比率，但資産負債率仍為93%。2017年，其資本負債比率為111.7%，資産負債率為85%。到了2018年上半年，由于項目的增加，萬城控股資本負債比率出現飙升，達91%。