資本圈 | 綠交所揭牌 綠地集團将發起設立100億元碳中和科技投資基金

上交所：将發揮資産證券化市場功能 支持企業盤活存量資産

上海證券交易6月30日宣布，為積極有效落實《國務院辦公廳關于進一步盤活存量資産擴大有效投資的意見》、發揮資産證券化市場功能，上海證券交易所今日發布《關于進一步發揮資産證券化市場功能支持企業盤活存量資産的通知》（以下簡稱《通知》），助力企業盤活存量資産，暢通投融資良性循環。

觀點新媒體了解到，《通知》主要内容包括：一是聚焦重點方向，創新拓展資産證券化盤活存量方式。支持符合條件的重點領域、重點區域、重點企業開展資産證券化業務，結合重點支持領域和行業的資産特性，明确适合證券化的存量資産範圍，鼓勵業務創新和募集資金用于再投資，支持企業利用PPP項目、知識産權等開展證券化。

二是突出資産信用，加強完善資産證券化投資者保護機制。細化破産隔離和信息披露要求，引導企業完善投資者保護機制安排，鼓勵管理人有針對性地披露基礎資産和企業自身情況，提升信息披露水平，促進市場持續發展。

三是加大融資服務，優化強化資産證券化市場支持舉措。建立資産證券化專項團隊和市場服務直通車機制，直接對接企業融資需求，協助完善産品結構，搭建交流平台，促進投融資對接，對符合條件的項目适用優化審核流程。

上交所将在資産證券化業務評價、創新業務或産品試點等方面納入相關指標，鼓勵管理人積極提供證券化專業服務。

下一步，上交所将創新資産證券化盤活資産方式，拓寬資産證券化市場服務深度和廣度，提升服務實體經濟質效，推進債券市場高質量發展。

綠交所揭牌 綠地集團将發起設立規模100億元的碳中和科技投資基金

6月30日，綠地集團旗下貴州省綠金低碳交易中心（“綠交所”）揭牌。綠地集團同時發布綠色低碳發展戰略，並展示了首款全民碳中和概念公益服務産品“零碳益”；此外，還與新加坡碳交易所(MVGX)、上海環境能源交易所、上海市節能減排中心、中國建築科學研究院下屬建研科技以及綠動資本分别簽署戰略合作協議。

觀點新媒體了解到，該交易中心是在原貴州省綠地金融資産交易中心基礎上，升級設立的區域性環境權益類交易場所。綠交所将積極服務貴州國家生态文明試驗區建設和貴州綠色發展，並将致力于推動建築領域低碳發展和節能減排，助力國家“雙碳”目標實現；致力于探索連通國際碳市場，尤其是探索參與構建“一帶一路”國際自願碳市場；致力于探索推動碳交易的數字化、生态化、産業化建設；致力于聯合金融機構，共同研發綠色金融服務産品，探索金融賦能綠色發展的可行路徑。

綠地集團提出，不晚于2025年實現全集團體繫的碳達峰，到2025年實現新建居住建築能效水平提升30%、新建公共建築能效水平提升30%、裝配式建築占當年新建建築的比例不低于50%、建築可再生能源替代率達到10%、建築能耗中電力消費比例超過75%，力争到2040年實現全集團體繫的碳中和。

據了解，該集團将發起設立規模為100億元人民币的綠地碳中和科技投資基金，資金投向與綠色建築相關的新技術、新工藝、新材料、新設備等領域的企業以及開展建築領域的碳資産識别、計量、捕捉、核查、交易的科創企業。

另外，截至2021年7月底，綠地累計開發綠色建築總面積4634萬平方米。

中國中免向港交所重新遞交上市申請 2021年度淨利潤124.41億元

6月30日，中國旅遊集團中免股份有限公司向香港聯交所重新遞交了本次發行上市的申請，保薦人為中金公司和瑞銀。

據港交所文件，中國中免曾于去年6月25日首次遞交上市申請，並于去年11月22日首次通過聆訊，目前該文件顯示為失效狀态。

觀點新媒體查閱招股書獲悉，截至2019年、2020年及2021年12月31日止年度，該公司的收入分别為人民币480.13億元、人民币525.98億元及人民币676.76億元，而該公司的淨利潤分别為人民币54.71億元、人民币71.09億元及人民币124.41億元。

由2019年至2021年，該公司的收入按復合年增長率18.7%增長，而該公司的淨利潤則按復合年增長率50.8%增長。截至2021年及2022年3月31日止三個月，該公司的收入分别為人民币181.34億元及人民币167.82億元，而該公司的淨利潤分别為人民币34.28億元及人民币29.34億元。

據悉，該公司于截至2022年3月31日止三個月的收入，較2021年同期有所減少，主要由于與新冠疫情有關的旅行限制的旅行限制，以及由此導致銷售下降。于2021年，該公司的收入增加，由于該公司專注于海南免稅店業務的擴張及在線業務的發展。于2020年，該公司的總收入增加人民币45.85億元或9.6%，主要由于該公司的海南免稅店及線上銷售增加。

毛利率方面，截至2019年、2020年及2021年12月31日止年度，該公司的毛利率分别為51.1%、38.9%及32.9%。該公司的毛利率下降主要由于銷售成本增加，包括就有稅商品支付的關稅、消費稅及其他相關稅項增加以及使用折扣及促銷。

截至2021年及2022年3月31日止三個月，該公司的整體毛利率分别為39.4%及34.3%。該公司的毛利率下降主要由于該公司在此期間使用折扣及促銷活動，以應對中國多次爆發新冠疫情導致的客流量減少及臨時商店關閉。

另悉，截至2019年、2020年及2021年12月31日止年度，中國中免持續經營業務所得淨利潤分别為人民币47.63億元、人民币71.09億元及人民币124.41億元。截至2021年及2022年3月31日止三個月，該公司持續經營業務所得淨利潤分别為人民币34.28億元及人民币29.34億元。

截至2019年、2020年及2021年12月31日止年度，該公司持續經營業務的淨利率分别為9.9%、13.5%及18.4%。截至2021年及2022年3月31日止三個月，該公司持續經營業務的淨利率分别為18.9%及17.5%。該公司的淨利率于2020年及2021年有所增加，主要是由于上述原因導致該公司持續經營業務所得淨利潤大幅增加。

根據該公司的股息政策，截至2019年、2020年及2021年12月31日止年度，中國中免的股息率，即該公司在該年宣派的股息除以該公司在同一年度的可分配利潤乘以100%，分别為30.4%、31.8%及30.3%。

招股書顯示，根據弗若斯特沙利文的資料，2021年，該公司占全球旅遊零售行業市場份額的24.6%。截至最後實際可行日期，該公司經營193間店鋪，包括在中國28個省、直轄市和自治區的100個城市經營的184間店鋪。該公司亦經營9家境外免稅店，包括7家在香港、澳門和柬埔寨經營及2家郵輪免稅店。

從2017年到2021年，中國中免先後完成日上中國51%股權、日上上海51%的股權、海南省免稅品51%股權及港中旅資産公司全部股權的收購。

中國金茂發行首單碳中和寫字樓類REITs 總規模12.7億、優先級利率3.6%

6月30日，中國金茂發行“金茂華福-長沙金茂廣場北塔二期綠色資産支持專項計劃(碳中和)”。

據了解，本次類REITs産品發行總規模為12.7億元，其中優先級規模8億元，評級AAAsf，發行期限為18年(3+3+3+3+3+3年)，優先級利率3.6%。另悉，這是2019年7月成功發行的“金茂華福-長沙金茂廣場北塔資産支持專項計劃”的續發項目，本次優先級發行利率也創下寫字樓類REITs市場新低。

另據觀點新媒體了解，本次類REITs産品的標的物業為長沙金茂ICC(北塔)，位于中部首個國家級新區湘江新區核心區，是梅溪湖國際新城首個超甲級商務地標建築和國際級生态商務區樣闆。

重慶龍湖将發行17億元公司債 詢價區間3.4%-4.4%

6月30日，龍湖集團控股有限公司公布，間接附屬公司重慶龍湖企業拓展有限公司将于2022年7月4日及5日公開發行2022年公司債券（第三期）。

發行規模為不超過人民币17億元（含17億元），為期六年，附第三年末發行人有權調整票面利率及投資者有權回售債券，票面利率詢價區間為3.40%-4.40%，最終票面利率将于2022年7月1日據簿記建檔結果确定。

2022年公司債券（第三期）為無擔保債券，並符合進行新質押式回購交易的基本條件。重慶龍湖企業拓展有限公司已收到信用評級公司中誠信國際信用評級有限責任公司對發行人及2022年公司債券（第三期）AAA評級。

截至2022年3月31日止，發行人重慶龍湖的資産總值為8268.13億元，負債總值5884.96億元，營業收入165.4億元，除稅後淨利潤9.8億元，現金資源（包括受限制銀行存款）774.50億元。

“15恒大03”82億元債券獲展期至明年1月

6月29日，為調整2015年公司債券（第二期）（品種二）債券本金及利息兌付安排，恒大地産集團有限公司召開2022年第一次債券持有人會議。

會議審議通過了包括2022年到期的7年期“15恒大03”債券展期、要求發行人承諾“不逃廢債”的三項議案。本期債券本金及于2021年7月8日至2022年7月7日期間的利息的支付時間，調整至2023年1月8日完成支付。

本期債券于2015年7月8日完成發行，發行規模82億元，票面利率6.98%，債券期限為7年期，附第5年末發行人上調票面利率選擇權及投資者回售選擇權。

陽光城：盡快制定並推進30億元逾期中票償付方案

6月30日，陽光城集團股份有限公司公布2020年度第一、第二及第三期中期票據未按期足額償付的進展。

因持有人會議未能形成豁免決議，陽光城上述中期票據本息應在持有人會議表決截止日的次一日（分别為2022年3月15日及4月8日）立即到期應付。但由于公司近期償債資金籌措壓力較大，截止加速到期兌付日終，公司未能按照約定籌措足額償付資金，“債券不能按期償付本息。

觀點新媒體獲悉，上述債券發行總額合計30億元，存續規模合計30億元，應付本息金額合計31.07億元。

陽光城表示後續将與債券持有人保持良好溝通，響應債券持有人訴求；落實持有人會議相關決議（如有）；及時、完整、準确向債券持有人進行重大事項信息披露；盡快制定並推進償付方案，落實償付資金；保持與債券持有人及相關中介機構的溝通。

三盛控股：1億美元票據交換要約條件未達成 預期将發生違約

6月30日，三盛控股(集團)有限公司公告稱，有關于2022年到期的未償還13.0%優先票據的交換要約于6月28日下午四時正(倫敦時間)屆滿。

據悉，截至截止期限止，三盛控股收到有效交回的現有票據低于最低接納金額。由于最低接納金額為交換要約的條件而該條件未有達成，故交換要約将不會進行。

觀點新媒體了解到，現有票據将于2022年7月5日到期。于本公告日期，本金總額為1億美元的現有票據仍未償還。

三盛控股稱，公司會繼續尋求取得所需資金的途徑，以于到期日償還現有票據，並将尋求可行解決方案。目前，概無發生規管現有票據契約項下的違約事件。

然而，三盛控股表示，預計将無法于到期時履行現有票據項下的還款責任。倘現有票據未于到期日償還，現有票據契約項下的違約事件将會發生。公司将積極與現有票據持有人商讨後續還款方案。